Lease accounting: an inkiry into the origins of the capitalization model

Abstract

Tanto el IASB como el FASB han emitido recientemente nuevas normas contables (NIIF 6/Topic 842) que deben aplicarse por parte de las empresas desde el ejercicio fiscal 2019. Las nuevas normas introducen un cambio importante en el modelo contable de los arrendatarios que está impactando en las ratios contables, los sistemas, los controles internos, etc. Los arrendatarios tendrán que aplicar un modelo de capitalización a prácticamente todos los arrendamientos. En otras palabras, prácticamente todos los arrendamientos se incluirán en el balance del arrendatario y habrá pocos arrendamientos fuera de balance. El objetivo del presente artículo es explicar la evolución de las normas contables de arrendamiento desde el inicio del siglo XX hasta la actualidad. Esto es, analizar cómo esta área contable ha ido evolucionando siguiendo uno de los principios contables básicos “sustancia sobre la forma” (hoy en día universalmente admitido) y siguiendo el “paradigma de la utilidad”. Inicialmente no se capitalizaba ningún tipo de arrendamiento (siguiendo la forma legal de las operaciones), posteriormente (en un segundo paso) algunos arrendamientos se capitalizaron (los arrendamientos financieros) asumiendo que eran muy similares a una compra financiada, y actualmente (bajo NIIF 16/Topic 842, en un tercer paso) se capitalizan prácticamente todos, argumentando la búsqueda de comparabilidad además de por otras razones. Se trata del área contable en la que el principio de “sustancia sobre la forma” se ha aplicado de forma más amplia en la historia contable moderna. Hemos utilizado información histórica de fuentes primarias (normas contables históricas, pronunciamientos de los emisores de normas, trabajos de investigación históricos, etc.). Nos hemos enfocado en los contextos de US GAAP y en NIIF.